Нисходящая коррекция на рынке акций может перерасти в нечто большее

Конец недели пройдет под знаком снижения

Внешний фон на открытии торгов пятницы складывается негативный. Цены на нефть перешли к снижению после уверенного роста ранее на неделе, а настроения на мировых фондовых площадках ухудшились.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США в четверг, после попыток роста в самом начале дня, завершились снижением трех основных индексов на 0,4-1% во главе с высокотехнологичным сектором. S&P500 при этом не смог удержать сопротивление 2955 пунктов, которое является важным в том числе в среднесрочном периоде. Инвесторов расстроили макроэкономические данные, подтверждающие сохранение слабости в национальной экономике, а также увеличение напряженности в отношениях США и КНР.

Фьючерсы на индекс S&P500 утром теряют около 0,6%.

Торги в Европе завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 менее чем на 0,1%, который смог выйти в символический плюс после снижения в течение большей части сессии.

На торгах в Азии утром наблюдается негативная динамика. Японский Nikkei 225 потерял 0,8%. Фондовые индексы Китая снижаются на 1,5-2%, а гонконгский Hang Seng обвалился на 5%. В пятницу в КНР началась ежегодная сессия Всекитайского собрания народных представителей, которая была перенесена из-за коронавируса. Политики, в частности, заявили, что рассмотрят законопроект о национальной безопасности Гонконга после проходивших ранее ожесточенных протестов, а также не стали устанавливать цели по ВВП Китая на текущий год. Новости заставили инвесторов опасаться увеличения давления на Гонконг и усиления напряженности в отношениях в том числе с США. Отсутствие целей по развитию экономики указывает на повышенную осторожность властей в отношении ситуации с коронавирусом.

Июльские фьючерсы на нефть Brent и WTI утром также перешли к нисходящей коррекции и теряют 4-5%, опустившись к уровням 34,50 долл и 32 долл соответственно. Рынки затронула мировая волна избегания риска, в связи с чем инвесторы воспользовались возможностью зафиксировать прибыль после достижения котировками ранее на неделе максимумов с марта. События дня протоколы заседания ЕЦБ (14.30 мск) финансовые и операционные результаты ИнтерРАО за 1-й кв 2020 г по МСФО

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС в четверг отступили от достигнутых в течение сессии многонедельных максимумов и перешли к нисходящей коррекции, которая, судя по всему, продолжится в пятницу. Ближайшими целями снижения для индикаторов выступают уровни 2630 и 1170 пунктов. Ориентир по индексу Мосбиржи на день: 2630-2730 пунктов.

Рубль накануне на Мосбирже укрепился менее чем на 0,5% против доллара и евро, но отступил от пиков дня. Доллар остается ниже отметки 71,50 руб, на штурм которой может пойти в пятницу ввиду ухудшения внешнего фона. Евро накануне отступил от поддержки 77,50 руб и в конце недели может стремиться к сопротивлению 79 руб.

Утром российские фондовые индексы и рубль окажутся под давлением продаж на зарубежных площадках, ввиду чего также выйдут в минус. На рынках началась фиксация прибыли от важных среднесрочных сопротивлений, которая теоретически может обернуться для “быков” чем-то большим, чем коррекция. Золото в пятницу растет менее чем на 1% и торгуется в районе 1730 долл/унц после падения накануне, в связи с чем бумаги золотодобытчиков, вероятно, не получат значительной поддержки. Совет директоров Газпрома в четверг одобрил дивиденды за 2019 год в размере 15,24 руб на акцию, на уровне ожиданий.