يُعد تنظيم ومراقبة أنشطة مراكز التداول بالنسبة للتجار أمراً في غاية الأهمية، إذ يكمن في ذلك ضمان سلامة استثمار رؤوس الأموال. وفي الوقت الراهن، تتيح شركات الوساطة لعملائها عادةً ليس فقط تداول العملات فحسب، بل أيضاً إجراء عمليات على أصول أخرى مثل الأسهم والمشتقات وغيرها. ولذلك، نجد في قائمة الجهات التنظيمية لهذه الشركات عدة اختصارات، من بينها SEC، أي وزارة الرقابة على سوق الأوراق المالية الأمريكية.
مراقبة سوق الأوراق المالية والبورصات في الولايات المتحدة عبر لجنة SEC
- الاسم الكامل: لجنة الأوراق المالية والبورصات
- الاسم بالإنجليزية: The United States Securities and Exchange Commission
- الاختصار: SEC
- الدولة الخاضعة للرقابة: الولايات المتحدة الأمريكية
- مصدر التمويل: من الميزانية الحكومية
- درجة ثقة المتداولين: عالية
- الموقع الرسمي: www.sec.gov
هيكل لجنة SEC ونشاطها
SEC هي وكالة تابعة للحكومة الفيدرالية الأمريكية، وتُناط بها مسؤولية ضمان الامتثال للإطار التشريعي المتعلق بسوق الأوراق المالية الأمريكي، والقطاع البورصي، وشركات الوساطة. وتمتد صلاحيات هذه الوكالة لا إلى الشركات التي تمتلك مكاتب فعلية ومواقع جغرافية محددة فحسب، بل كذلك إلى وسطاء التداول الذين يمارسون نشاطهم عبر الإنترنت.
يعود تاريخ تأسيس هذه المنظمة إلى عام ١٩٣٤م، نتيجة إصدار عدد من القوانين التنظيمية ودمج صلاحيات عدة جهات رقابية صغيرة في هيئة واحدة موحدة هي SEC. ويُعتبر «قانون تداول الأوراق المالية» الصادر في نفس العام الأساس التشريعي لأنشطة اللجنة. وتنحصر ولاية اللجنة حصراً في نطاق الاختصاص القضائي لحكومة الولايات المتحدة الأمريكية. ويقع المكتب الرئيسي للمنظمة في واشنطن العاصمة. وبتاريخ عام ٢٠١٠م، بلغ عدد الموظفين العاملين في هذه الجهة الرقابية أكثر من ٣٧٠٠ شخص.
السياسة التنظيمية لـ SEC فعّالة للغاية، وتُطبَّق من خلال توزيع دقيق للصلاحيات بين الإدارات المختلفة التابعة لها:
- التمويل المؤسسي؛
- التجارة الحرة والأسواق؛
- إدارة الاستثمارات؛
- تطبيق القانون؛
- إدارة المخاطر واستراتيجيات الاستثمار والابتكار.
ولتحقيق أقصى كفاءة في أدائها، تتعاون SEC بشكل وثيق مع جهات رقابية أخرى، ومن أبرزها FTC، MSRB، NSMIA وغيرها. وبفضل التوزيع الشامل للمسؤوليات بين هذه الجهات، يتحقق نهج متكامل في مراقبة أنشطة وسطاء البورصة ومراكز التداول.
وبالتالي، يمكن القول إن SEC تُعد إحدى الجهات التنظيمية الرئيسية للعمليات البورصية التي تُنفَّذ من قِبل الشركات في أسواق الأوراق المالية الأمريكية. وبفضل أنشطة هذه اللجنة، لا يتم ضمان حماية رؤوس أموال المستثمرين الأفراد فحسب، بل يُحسَّن كذلك الإطار التشريعي الوطني في القطاع المالي. وثقة المتداولين بهذه الجهة التنظيمية مرتفعة جداً، ومع ذلك يذكّر موقع fortraders.org القراء بأهمية التحقق من اسم الشركة التي أبرمت معها عقد الخدمة. فلكي يحق لك اللجوء إلى SEC، يجب أن تكون الشركة مدرَجة ضمن قائمة الكيانات الخاضعة لإشراف هذه اللجنة.
