Kopf und Schultern ist eine klassische Form des technischen Analysen, die auf einen Trendwechsel hinweist. Die Form Kopf und Schultern existiert in zwei Varianten: “Kopf und Schultern” bei einem Aufwärtstrend und umgekehrte oder reversive Kopf und Schultern bei einem Abwärtstrend. Es sollte auch gesagt werden, dass die Formen des Trendwechsels Doppeltop und Dreifachtop spezielle Fälle der Form Kopf und Schultern sind.
Sofort sollte hervorgehoben werden, dass obwohl die Form klassisch ist, ihre Konstruktion ziemlich willkürlich ist. Das bedeutet, dass verschiedene Händler die gleiche Form Kopf und Schultern unterschiedlich konstruieren können, abhängig vom ausgewählten Zeitrahmen und ihrem Verständnis der Mechanismen des Devisenmarktes Forex. Jeder wird dabei recht haben.
Doch es gibt grundlegende Regeln sowie Besonderheiten bei der Bestimmung und beim Handel mit der Trendumkehrform Kopf und Schultern.
Kopf und Schultern: eine TA-Form, die den Aufwärtstrend beendet
Eine unbedingte Voraussetzung für die Form Kopf und Schultern ist das Vorhandensein eines Aufwärtstrends, an dessen Höhepunkt die Form entsteht. Die Form Kopf und Schultern besteht aus drei aufeinanderfolgenden Gipfeln, wobei der mittlere höher als die beiden anderen ist und die Basis der Gipfel auf einer Linie liegen, die als Unterstützungslinie bekannt ist. Diese Linie wird als Halslinie oder Neckline bezeichnet.
Umgekehrte Kopf und Schultern: Form zur Beendigung des Abwärtstrends
Die Form Umgekehrte Kopf und Schultern ist ein Spiegelbild der Trendumkehrform Kopf und Schultern, daher kann sie nur bei einem Abwärtstrend entstehen. Alles andere ist analog.
Spezifika der Klassifizierung und Konstruktion der Form Kopf und Schultern
- Ein notwendiges Bedingung für die Bildung der Form Kopf und Schultern ist das Vorhandensein eines Aufwärtstrends, für die Form Umgekehrte Kopf und Schultern ist das Vorhandensein eines Abwärtstrends erforderlich.
- Ein nicht formeller Grundsatz der technischen Analyse besagt, dass je besser die Form ist, desto höher die Wahrscheinlichkeit ihrer Ausführung.
- Die Form Kopf und Schultern kann erst als solche betrachtet werden, nachdem der Preis die Halslinie durchbrochen hat. Andernfalls könnte die Form falsch sein.
- Die Höhe der linken und rechten Schulter sollte etwa gleich sein.
- Die Wahrscheinlichkeit der Ausführung der Form Kopf und Schultern hängt vom Zeitrahmen ab, in dem sie identifiziert wird. Je älter der Zeitrahmen, desto höher die Wahrscheinlichkeit der Richtigkeit der Form.
- Das Prinzip Dow besagt, dass die Tendenz unbedingt von Volumina bestätigt werden muss. Das bedeutet, dass die Schultern und der Kopf auf abnehmenden Volumina gebildet werden und sich die Volumina erhöhen, wenn die Halslinie durchbrochen wird.
- Laut dem klassischen Grundsatz technischen Analyse wird der Preis nach dem Durchbruch der Halslinie einen Weg zurücklegen, der der Höhe des Kopfes entspricht.
Methoden zum Einstieg in den Markt mit der Form Kopf und Schultern
Die Trendumkehrform Kopf und Schultern erlaubt drei Methoden, in den Markt einzusteigen: aggressiv (Punkt Nr. 1), standard (Punkt Nr. 2) und konservativ (Punkt Nr. 3).
- Aggressiver Ansatz
Bei dem aggressiven Ansatz erfolgt der Markteintritt nach der Bildung des Gipfels der rechten Schulter. Dieser Ansatz ermöglicht es, eine größere Gewinn zu erzielen, birgt jedoch höhere Risiken, da die Authentizität der Form Kopf und Schultern noch nicht bestätigt ist und die Wahrscheinlichkeit von Verlusten hoch ist. Stop-Loss wird über dem Gipfel des Kopfes platziert.
- Standardansatz
Der Standardansatz setzt voraus, dass der Markteintritt nach dem Durchbruch des Preises der Halslinie erfolgt. Dies ermöglicht es, die gesamte Gewinn zu erzielen, die der Höhe der Form entspricht, doch besteht die Wahrscheinlichkeit eines falschen Durchbruchs, insbesondere bei einem plötzlichen Durchbruch der Halslinie. Der Stop-Loss wird
