Прошедшая торговая неделя оказалось весьма насыщенной. Пока мировые лидеры и экономисты с пользой проводили время в швейцарском Давосе, рынок взболтали новости из Японии, а также многочисленные важные публикации экономических данных. В результате начавшие торговлю в диапазоне пары вышли за пределы боковиков.
Следующая неделя порадует трейдеров данными по американскому рынку труда за январь – ожидается, что прирост числа рабочих мест (NFP) не уступит декабрьскому (155 тыс.). Кроме того, важным днем будет среда: в Штатах будет опубликован предварительный рост ВВП за IV кв. (прогноз: 1.3%; пред. 3.1%), и станут известны результаты заседания ФРС. Также советуем обратить внимание на данные по заказам на товары длительного пользования в понедельник и индекс деловой активности в производстве от ISM в пятницу.
EUR/USD готова к восходящему тренду
В прошедшую пятницу пара EUR/USD совершила важный рывок наверх, пробив, наконец, сопротивление в $1.3405. Напомним, с 11 января пара торговалась в боковике, между $1.3250 и $1.3400.
С технической точки зрения, у евро хорошие перспективы для роста. На прошедшей неделе пара преодолела недельное Облако Ишимоку ($1.3300) и 200-недельную среднюю ($1.3345), а также 50-месячную скользящую среднюю ($1.3375). Наша следующая цель по евро – отметка $1.3500. Поддержка располагается на $1.3400, $1.3300 и $1.3250.
На минувшей неделе новостной фон по евро оставался позитивным. Необходимо отметить оптимистичный настрой европейских министров экономики и финансов на встрече в Брюсселе, успешный долговой аукцион в Испании и очень хорошие данные по настроениям делового сектора в Германии. На следующей неделе во вторник и четверг также выйдет немецкая статистика. В среду Италия проведет аукцион по размещению 10-летних облигаций. В пятницу обратите внимание на промышленные индексы PMI Испании и Италии, предварительные данные по инфляции в еврозоне и данные по безработице.
GBP/USD: в Британии снова рецессия?
На прошедшей неделе фунт протестировал $1.5750. Ниже это отметки паре GBP/USD будет грозить спад к $1.5650. Уровни в $1.5900 и $1.6000 теперь представляют собой достаточно сильное сопротивление.
Во вторник в Соединенном Королевстве вышли неплохие данные по рынку труда: число людей, обратившихся за пособиями по безработице, упало в декабре на 12.1 тыс., а уровень безработицы снизился с 7.8% до 7.7%. Тем не менее, всю неделю над фунтом довлел надвигающийся релиз данных по ВВП Великобритании за IV кв. Оказалось, что ситуация еще хуже, чем предполагали экономисты: в последние три месяца прошлого года британская экономика сократилась на 0.3% кв/кв (прогноз: -0.1%; пред.: 0.9%).
На следующей неделе обратите внимание на публикацию данных по индексу деловой активности в производстве в пятницу. Курс GBP/USD будут определять, в основном, американские данные, хотя участники рынка начнут задумываться о том, как поведет себя Банк Англии на заседании 7 февраля.
USD/JPY: новый выстрел вверх
Пара USD/JPY начала неделю в районе 90.00, затем просела к 88.00 по результатам заседания Банка Японии, и ушла наверх, к 91.00. Технические индикаторы указывают на перекупленность доллара, поэтому в начале недели возможна коррекция. Поддержка расположена на 88.40/87.80. Сверху цель лежит на 94.13 (76.8% Фибо).
Японский ЦБ объявил об установлении целевого уровня инфляции на отметке в 2% и обязался выкупать активы на сумму в 13 трлн. иен в месяц до тех пор, пока этот уровень не будет достигнут. В то же время, новая схема выкупа активов начнет действовать только в следующем году. Согласно заверениям министра финансов страны Таро Асо, политика регулятора, направленная на смягчение курса иены, не является валютной манипуляцией – на прошлой неделе канцлер Германии Ангела Меркель высказала подобные опасения.
На этой неделе в Японии будет опубликован широкий спектр статистических данных по японской экономике – розничные продажи, промышленное производство (ожидается хороший рост после ноябрьского спада), индекс деловой активности в производстве, уровень безработицы.
USD/CHF и EUR/CHF: спрос на франк восстановился
После двух недель падения спрос на швейцарский франк восстановился. Пара USD/CHF отскочила от 2-месячного максимума 0.9390 и протестировала 0.9220 (61.8% Фибоначчи от недавнего ралли). Доллар не сумел удержаться выше 50-недельной скользящей средней.
Пара EUR/CHF также скорректировалась вниз от 1.2570 (максимум мая 2011 г.). В среду пара протестировала 1.2320 (50% Фибоначчи). Во второй половине недели евро вновь пошел наверх, но пара остается ниже недавних максимумов.
Однако, по мнению большинства специалистов, отток капитала из надежной швейцарской «гавани» еще не окончен. Следующая цель по USD/CHF – 0.9520, a по EUR/CHF все чаще звучит цифра 1.3000.
В среду в Швейцарии будет опубликован индикатор экономических перспектив от KOF, a в пятницу — индекс деловой активности Швейцарии.
AUD/USD: вниз к поддержке
На прошедшей неделе австралийский доллар пробил уровни в $1.0500 и $1.0450. Поддержка для пары располагается на $1.0420 (линия поддержки восходящего тренда с октября), $1.0380 и $1.0345. Сопротивление находится на $1.0480, $1.0500, $1.0525.
Индекс потребительских цен вырос в Австралии всего лишь на 0.2% кв/кв (прогноз: 0.4%; предыдущее значение: 1.4%). Более низкая инфляция даст Резервному банку Австралии возможность продолжать снижать ставки. В следующую пятницу в стране выйдут данные по ценам производителей – по этому показателю также ожидается слабый рост. Рынки продолжат взвешивать вероятность снижения ставок РБА 5 февраля.
NZD/USD: в ожидании заседания РБНЗ
Как мы и прогнозировали, на прошедшей неделе пара NZD/USD продолжила боковое движение в диапазоне в $0.8330/8450. Долгосрочная техническая картина по паре остается позитивной: киви торгуется в восходящем тренде с июля 2012 г. В конце декабря пара пробила наверх треугольник, сформировавшийся в начале 2011 г.
В следующий четверг рекомендуем обратить внимание на заседание РБНЗ. Изменений в монетарной политике не ожидается, однако регулятор может несколько «смягчить» тон своих заявлений, учитывая понизившуюся инфляцию и укрепление национальной валюты. В результате, новозеландец может просесть к поддержке в $0.8330. Мы ожидаем, что здесь пара развернется и направится к сопротивлению в $0.8475/8500. В 2012 г. пара дважды пыталась подняться выше этой отметки, но так и не достигла успеха. Пробой сопротивления $0.8500 откроет киви путь к $0.8845 (максимум 2011 г.).
Обзор подготовлен аналитиками компании FBS, Белугиной Елизаветой, Кирой Юхтенко
