Der Average True Range (ATR) ist ein technischer Börsenindikator, insbesondere für den Forex-Markt, der die Volatilität der Bewegung eines Vermögenswerts widerspiegelt. Der Indikator wurde von Wells Wilder entwickelt und in seinem Buch “Neue Konzepte der technischen Handelssysteme” beschrieben. Heute wird ATR aktiv von Händlern genutzt und in vielen Handelsstrategien eingesetzt.
Der ATR-Indikator ist standardmäßig im Handelsterminal MetaTrader 4 integriert.
Verwendung des ATR-Indikators
Da der ATR-Indikator seine Aufgabe erfüllt, erreicht er in Momenten starken Anstiegs oder Abfalls eines Börseninstruments oft hohe Werte, wenn panische Verkäufe oder aktive Käufe stattfinden. In dieser Zeit ist die Volatilität auf dem Markt am höchsten.
Niedrige Werte des ATR-Indikators sind mit langen Phasen seitwärts gerichteter, neutraler Bewegungen verbunden, die typisch für den Markt sind, wenn wichtige Nachrichten erwartet werden oder kein großer Kapitalfluss besteht.
Der ATR kann auch wie andere Volatilitätsindikatoren verwendet werden. Das Prinzip der Prognose lautet: Je höher der ATR-Wert, desto höher die Volatilität und somit auch die Wahrscheinlichkeit einer Änderung des Trendverlaufs; je niedriger der Wert des Indikators, desto schwächer ist die Richtung des Trends.
Formel zur Berechnung des Average True Range (ATR)
Der wahre Bereich ist der größte der folgenden Werte:
- Die Differenz zwischen dem aktuellen Hoch und Tief;
- Die Differenz zwischen dem vorherigen Schlusskurs und dem aktuellen Hoch;
- Die Differenz zwischen dem vorherigen Schlusskurs und dem aktuellen Tief.
ATR ist das gleitende Durchschnittswert der wahren Bereiche.
