Очередной приступ слабости на российском рынке акций

Рынок покажет слабость

Внешний фон на открытии торгов понедельника складывается умеренно негативный. Цены на нефть снижаются после разнонаправленной динамики в пятницу, а настроения на мировых фондовых площадках ухудшились.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США в пятницу завершились ростом трех основных индексов на 1,4-3%. Индикатор S&P500 остановил повышение недалеко от психологически важной отметки 3000 пунктов. Инвесторы не обратили внимания на ожидаемо слабые данные по экономике Китая за 1-й квартал и март, предпочитая сфокусироваться на перспективах возобновления активности в США после достижения пика коронавируса. Подбадривающими стали и новости о положительных результатах тестирования препарата против вируса.

Фьючерсы на индекс S&P500 утром теряют около 0,5%.

Торги в Европе завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 на 2,7%. Инвесторы рассчитывали на скорое снятие карантинных мер в крупнейших экономиках региона.

На торгах в Азии утром не наблюдается единства в настроениях. Японский Nikkei 225 снизился на 1,25%. Фондовые индексы Китая растут в пределах 0,5%, а гонконгский Hang Seng теряет менее 0,5%. Народный банк Китая в понедельник снизил процентную ставку для первоклассных заемщиков с 4,05% до 3,85%, таким образом продолжая смягчение национальной денежно-кредитной политики.

Нефтяные фьючерсы утром падают на 3-6% во главе с котировками WTI. Июньские фьючерсы на американский сорт, однако, держатся выше 20 долл – указанная отметка в конце прошлой недели не устояла по майским контрактам, которые в понедельник и вовсе падали ниже 15 долл. Ближайшими поддержками для июньских фьючерсов на нефть Brent и WTI выступают уровни 27,50 долл и 22,50 долл соответственно. В целом как минимум до конца апреля котировки, вероятно, останутся под существенным давлением из-за опасений в отношении избыточного предложения и низкого спроса. Инвесторы, в частности, опасаются скорого переполнения нефтяных хранилищ в США.

События дня

сальдо торгового баланса еврозоны в феврале (12.00 мск)
рекомендации совета директоров Татнефти по дивидендам за 2019 г
операционные результаты Polymetal за 1-й кв 2020 г
квартальные результаты Halliburton, IBM

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу выросли и остались выше средних полос Боллинджера дневных графиков (2520 и 1045 пунктов). На текущей неделе, однако, следует учитывать риски пробоя указанных отметок с опасностью ускорения нисходящего движения в район 2350 и 900 пунктов соответственно. Ориентир по индексу Мосбиржи на день: 2450-2600 пунктов.

Рубль на Мосбирже в пятницу немного укрепился к доллару и ослаб против евро. Пара доллар/рубль остается ниже сопротивления 75 руб, к которому может направиться в понедельник, а при его преодолении – стремиться к 76 руб. Пара евро/рубль не смогла закрепиться ниже 80 руб и, вероятно, будет стремиться к 81-82 руб. В пятницу на валютном рынке будут ожидать решения ЦБ РФ по процентной ставке. Регулятор в целом сохраняет курс на смягчение денежно-кредитных условий в текущем году.

Утром российские фондовые индексы и рубль окажутся под давлением некоторого ухудшения мировых настроений, в связи с чем наверняка выйдут в минус. День в целом ожидается достаточно спокойным на события, основная часть которых на этой неделе приходится на четверг (предварительные индексы деловой активности за апрель и еженедельные данные по рынку труда США), поэтому инвесторы во многом будут ориентироваться на нефтяные цены. Цены на золото также показывают слабость и расположены ниже 1700 долл/унц как на фьючерсном, так и на спот-рынке.