На мировом рынке нефти в четверг, 1 декабря, котировки фьючерсов приостановили восхождение, взятое в начале недели, потеряв часть позиций на фоне фиксации прибыли спекулянтами. Баррель Light Sweet на срочной товарной бирже NYMEX снизился на 0.53$ до отметки 99.98$. Цена нефти Brent на электронной товарной бирже ICE подешевела на 1.7$ и составила 109.05$ за баррель. По нашим наблюдениям, ралли на рынках рискованных активов, вызванное сообщением о наполнении банков ликвидностью со стороны мировых ЦБ накануне, имело непродолжительный характер. Экономическая статистика Китая и ЕС не поддержала бычьи настроения инвесторов, оказав основное давление на котировки “черного золота”. Индекс деловой активности PMI для производственной сферы указал на замедление экономики “поднебесной” в ноябре, составив 49 пунктов, против 50.4п. за предыдущий период. Таким образом, 3-й по величине мировой потребитель углеводородов столкнулся с заметным ослаблением экономического климата в 4-м квартале, что, в свою очередь, понизило спрос на Brent. Добавили негатива котировкам североморской нефти новости из ЕС: объем ВВП в годовом выражении сократился с 2.2% до 1.3%, а индикатор PMI для производственной сферы по-прежнему остается на низких уровнях 46.4 п., подтверждая признаки рецессии в экономике. В результате, январские контракты Brent не смогли закрепиться выше сопротивления 110$, установив минимумы сессии на уровнях 108.18$ за баррель. Открытие североамериканских торговых площадок не смогло кардинально изменить сложившуюся медвежью картину. И хотя производственный индекс ISM Manufacturing вселил оптимизм на будущее, показав рост с 50.8п. до 52.7 п., внимание спекулянтов все же сосредоточилось на данных с рынка труда. В преддверии публикации ключевого отчета по занятости (NFP), число первичных заявок на получение пособия по безработице (Initial Jobless Claims) за отчетную неделю 26 ноября увеличилось до 402 тыс., послужив негативным сигналом для итогового показателя по сектору в пятницу. Цена барреля Light Sweet смогла протестировать поддержку 98.90$, которая помогла сократить разницу в стоимости между эталонами до 9$.
В пятницу, 2 декабря, инвесторы сократили объем торговых операций в ожидании публикации отчета по занятости в несельскохозяйственном секторе экономики США (Nonfarm Payrolls). По мнению большинства аналитиков рост числа новых рабочих мест составит 120 тыс., а общий показатель безработицы в ноябре сохранится на уровне 9%. По нашим оценкам, любое отклонение фактических данных от консенсус прогноза будет сопровождаться всплеском волатильности цен, которое может помочь быкам закрепиться выше психологического рубежа 100$ Light в случае выхода сильной статистики. Котировки Brent выглядят на много слабее основного конкурента, в этой связи коридор цен 108$-111$ сохраниться до закрытия торгов в Америке.
