ما هو مؤشر MACD؟ ترمز هذه الاختصار إلى عبارة Moving Average Convergence Divergence، أي «التقارب والتباعد بين المتوسطات المتحركة». ويندرج هذا المؤشر ضمن أدوات التحليل الفني المستخدمة لتحديد اتجاه الاتجاه السعري وقوته.
المحتويات
من الناحية البصرية، يتكون المؤشر من ثلاثة عناصر رئيسية:
- الخط الصفري
- المدرجات الرسومية (الهيستوجرام)
- خط الإشارة
مبدأ عمل مؤشر MACD
يفهم مبدأ عمل المؤشر أساسًا من خلال تفاعل المتوسط المتحرك السريع والمتوسط المتحرك البطيء، اللذين يتم تحديدهما في إعدادات المؤشر.
- إذا كان المتوسط المتحرك السريع أعلى من المتوسط المتحرك البطيء، فإن المدرجات الرسومية (الهيستوجرام) لمؤشر MACD ستكون أعلى من الخط الصفري، ما يشير إلى اتجاه صاعد.
- وإذا كان المتوسط المتحرك السريع أقل من المتوسط المتحرك البطيء، فإن المدرجات الرسومية ستكون أسفل الخط الصفري، ما يدل على اتجاه هابط.
أما خط الإشارة في مؤشر MACD فهو متوسط متحرك لمخطّه الرئيسي. ويُمكن أن يشير تقاطع الخط الرئيسي لخط الإشارة إلى تغيّر محتمل في اتجاه الخط الرئيسي. ومع ذلك، تُظهر الخبرة العملية أن تقاطع خط الإشارة من قِبل المدرجات الرسومية يُولِّد إشارة محتملة للدخول في صفقة، لكن يجب تنفيذ هذه الصفقة فقط في اتجاه الاتجاه السعري الحالي — والذي يُحدَّد ببساطة من وضع المدرجات الرسومية أعلى أو أسفل الخط الصفري.
كيف تتداول باستخدام مؤشر MACD؟
غالبًا ما يستخدم هذا المؤشر التذبذبي في التداول لتحديد نقاط الدخول. وفيما يلي أبرز الإشارات التي يمكن استخلاصها منه:
اتجاه الاتجاه السعري ونقطة الدخول حسب خط الإشارة
كما سبق وأن تعرفت، يُحدَّد الاتجاه السعري وفق موقع المدرجات الرسومية بالنسبة للخط الصفري (أعلى أو أسفل). أما استخدام خط الإشارة فيسمح لك بالوصول إلى نقطة دخول محددة ضمن الاتجاه السعري القائم.
- إذا تقاطع خط الإشارة مع المدرجات الرسومية من الأسفل إلى الأعلى أثناء وجود اتجاه صاعد، فهذه إشارة للشراء. ويُهمَل أي تقاطع عكسي في ظل الاتجاه الصاعد.
- أما إذا تقاطع خط الإشارة مع المدرجات الرسومية من الأعلى إلى الأسفل أثناء وجود اتجاه هابط، فيمكن فتح صفقات بيع. ويُهمَل أيضًا أي تقاطع عكسي في ظل الاتجاه الهابط.
التشبع الشرائي والتشبع البيعي
وخلافًا لمعظم المؤشرات التذبذبية، لا يمتلك مؤشر MACD مستويات محددة مسبقًا للتشبع الشرائي أو التشبع البيعي. وتهدف هذه المستويات عمومًا إلى إبلاغ المتداول بأن سعر الأصل قد وصل إلى مستوى متطرف، ومن المرجح أن يعود نحو معدله — وفي حالتنا: نحو الخط الصفري.
وبالتالي، وللاستفادة من مؤشر MACD كمؤشر تذبذبي، يتعيّن عليك رسم هذه المستويات يدويًّا. ولذلك، قم بتكبير الرسم البياني في نافذة العمل إلى أقصى حد، ثم حدد بصريًّا مستويات قمم المدرجات الرسومية التي شهدت أكبر عدد من الانعكاسات.
وعلى سبيل المثال، وعلى رسم زوج اليورو/الدولار (EUR/USD) بالوقت الإطاري ساعة، تبلغ هذه المستويات 0.001397 و−0.001595. وكما يظهر في المثال: كل مرة تم فيها الوصول إلى أحد هذين المستوىَين، لوحظ عودة السعر نحو الخط الصفري، ما أتاح فرص دخول جذابة.
وتُصنَّف هذه الاستراتيجية على أنها مضادة لاتجاه السوق، ما يتطلب تركيزًا خاصًّا من المتداول. ويمكن أن تكون نقطة الدخول هي
