В минувший понедельник основные российские фондовые индексы ММВБ и РТС завершили торги с умеренным разнонаправленным изменением. На фоне существенного ослабления курса рубля по отношению к американской валюте долларовый индекс РТС выглядел намного слабее индекса ММВБ.
Несмотря на умеренно-негативное открытие, связанное с ухудшением настроений на азиатских рынках, локальные индексы сумели отыграть свои утренние потери к середине дня. Позднее индекс ММВБ обновил свой среднесрочный максимум, достигнув отметки в 1498 п. Таким образом, мы наблюдали очередную робкую попытку закрытия новогоднего «гэпа». Впрочем, в связи с ослабленным влиянием внешнего фона, вчерашнее движение российского рынка носило скорее спекулятивный характер. В связи с праздничным днем в США и с отсутствием выхода значимой иностранной статистики участники локальных торгов были лишены объективных сигналов для выбора направления открытия позиций.
Под закрытие вечерней торговой сессии мартовский фьючерс на индекс РТС (RIH4) сменил свою недавнюю бэквордацию на состояние контанго величиной в 5 п. или 0.4% по отношению к базовому активу. Участники срочного рынка несколько улучшили оценку ближайших перспектив индекса РТС.
На фоне существенного внутридневного прироста индекса ММВБ ликвидные акции торговались преимущественно с повышением в пределах 1-2% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Среди «голубых фишек» существенно сильнее рынка закрылись акции «Газпрома» (GAZP RM, +1.84%). Покупки состоялись без значимого информационного повода. Под закрытие торгов эти бумаги вплотную приблизились к значимому среднесрочному уровню сопротивления, расположенному в районе 140 руб. Вероятно, в ближайшее время акции «Газпрома» попытаются перевалить указанную отметку.
Акции «Уралкалия» (URKA RM, +1.48%) продолжили наметившееся ещё на прошлой неделе повышение. Восходящее движение последних дней подтверждается возросшими торговыми оборотами. Ближайшей технической целью и сопротивлением для этих бумаг является отметка 190 руб. Вчера «Уралкалий» сообщил о состоявшемся подписании контракта на поставку хлористого калия в Китай в первом полугодии 2014 года по цене в $305 за метрическую тонну на условиях поставки в порт покупателя (CFR). Поставки будут осуществляться через компанию «Уралкалий Трейдинг», которая является 100%-ной дочерней компанией ОАО «Уралкалий». Предыдущий годовой контракт, заключенный через «Белорусскую калийную компанию», предусматривал поставки хлористого калия по цене в $400 за тонну (CFR). Таким образом, в результате «калийной войны» с «Беларуськалием» отпускная цена «Уралкалия» сократилась на четверть.
Акции «ИНТЕР РАО» (IRAO RM, -0.25%) сменили свой внушительный внутридневной прирост на незначительную просадку. Недавняя активизация покупок в этих бумагах была связана с сообщением о том, что находящиеся в федеральной собственности 13.76% минус 9 акций ОАО «ИНТЕР РАО ЕЭС» будут переведены на баланс принадлежащей государству компании «Роснефтегаз» в форме продажи по цене, составляющей 0.013 руб. за акцию. После состоявшегося пробоя достаточно прочного уровня сопротивления, располагавшегося в районе 0.01 руб., среднесрочная техническая картина в этих бумагах существенно улучшилась. Впрочем, говорить о быстром походе этих бумаг к уровню 0.013 руб., соответствующему стоимости ожидаемой сделки, было бы преждевременно. При продаже пакета акций электроэнергетической компании «Роснефтегазу» государство перекладывает эти бумаги «из одного кармана в другой».
С учетом доли, выкупленной у «Росатома», «Роснефтегаз» соберет блокирующий пакет энергохолдинга (26.36% акций). Не исключено, что со временем эта компания получит и другие доли, которые опосредованно принадлежат государству через компании с государственным участием («ФСК ЕЭС», «РусГидро», «Внешэкономбанк»). Вместе с тем, дальнейшая скупка акций «ИНТЕР РАО», по-видимому, не является для «Роснефтегаза» самоцелью. Эта тенденция пришла бы в противоречие с текущей принципиальной установкой на сокращение доли государства в экономике.
Акции торговой сети «М.Видео» (MVID RM, -2.63%) продолжили отыгрывать опубликованные в минувшую пятницу данные по годовым и квартальным продажам. Несмотря на 11-процентый прирост объёмов реализации бытовой техники и электроники по итогам 2014 года, рост розничных продаж в четвертом квартале замедлился до 8%. Президент ОАО «Компания «М.видео» Александр Тынкован отметил сравнительную «вялость» рынка в последнем квартале прошлого года, что выразилось в снижении потребительской активности, в особенности в регионах.
Хуже рынка также закрылись бумаги «Магнит» (MGNТ RM, -2.91%), ВТБ (VTBR RM, -0.41%), «Северсталь» (CHMF RM, -0.20%), «ФСК ЕЭС» (FEES RM, -0.43%), «Башнефть»-ао (BANE RM, -1.73%).
Перед открытием торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США торгуются с повышением около 0.5%. Контракты на нефть сорта Brent балансируют на грани положительного и отрицательного изменения. Японский индекс Nikkei225 повысился на 1.4%. Гонконгский Нang Seng подрос на 0.6%.
Дайджест подготовил по представленным материалам аналитик журнала ForTrader Роман Кравченко
