Текущая цена (ZCZ11)
7.19 $/бушель (-0.55% к цене закрытия предыдущей сессии)
Средняя цена за месяц (ZCZ11)
7.36 $/бушель
Доминирующий тренд
Долгосрочный растущий
Комментарии по рынку
Декабрьский фьючерс на кукурузу (ZCZ11) в четверг все еще торгуется в минусе.
Как считают в ANZ Banking Group, в текущем году Китай нарастит импорт кукурузы до 7.2 млн т из-за растущего спроса на культуру со стороны комбикормовой промышленности. Для сравнения – в 2010 году Поднебесная импортировала 1.57 млн т кукурузы для данного сектора.
Растущему тренду способствовала прежде засушливая погода в США, из-за чего прогнозы по урожаю сокращались, равно как ухудшалось и качество кукурузы. Согласно исследованию Conab, по итогам 2010/2011 фискального года экспорт кукурузы сократится и из Бразилии – не исключено, что за отчетный период отгрузка сырья из страны составит 8 млн т против 10.8 млн т ранее.
Не исключено, что в ближайшей перспективе Аргентина начнет экспортировать кукурузу в Китай – если контракт будет подписан, поставки зерновых начнутся в Поднебесную уже в феврале 2012 года. Напомним, что ранее Китай являлся экспортером кукурузы, но в 2011-2012 годах КНР вынужденно наращивает импорт кукурузы из-за роста внутреннего потребления.
Относительно же Аргентины можно отметить, что в 2011/12 годах, согласно предварительному прогнозу министерства сельского хозяйства страны, производство кукурузы может составить 30 млн т, что превысит результат прошлого года на 3.6% и станет рекордом для страны.
Дневная динамика цен на кукурузу (ZCZ11)
Источник: Strategy Runner
Техническая картина торгов фьючерсами на кукурузу (ZCZ11)
Среднесрочный тренд повышательный на стадии коррекции, текущая цель – реализация коррекции с вершины 7.70 $/бушель к уровню поддержки на 7.20 $/бушель. Прогнозируем консолидацию котировок на достигнутых уровнях.
Графический анализ
Отмечаем реализацию разворота от сопротивления на 7.70 $/бушель в рамках формации «двойная вершина». После консолидации котировок были реализованы продажи до уровня поддержки на 7.20 $/бушель.
Волновой анализ
По классической теории волн Элиота реализовался повышательный волновой цикл:
Первая волна – от уровня 6.10 $/бушель до уровня 7.20 $/бушель.
Вторая коррекционная волна – минимум на уровне 6.60 $/бушель.
Третья повышательная волна – максимум на 7.65 $/бушель.
Четвертая коррекционная волна – минимум на уровне 7.50 $/бушель.
Пятая повышательная волна – установление максимума на 7.70 $/бушель.
Отмечаем наличие понижательного волнового цикла:
Первая волна – наступления продаж до уровня 7.20 $/бушель.
Анализ по индикаторам
Согласно индикатору Bollinger Bands, котировки на фьючерс после завершения покупок скорректировались до нижней границы канала (и верхней границы Облака Ишимоку) на 7.20 $/бушель. Прогноз: движение котировок сочетается с правилом применения индикатора Bollinger Bands: после достижения верхней границы канала, с выходом за последнюю, стоит дождаться выражения импульса до нижней границы на 7.20 $/бушель. Согласно данным индикатора Ишимоку, фьючерс торгуются во власти повышательного тренда. Ключевые скользящие средние смотрят синхронно: быстрая – горизонтально, медленная – горизонтально. Это признак смены тренда.
Индикатор MACD показывает, что на графике цен наблюдается понижательная конвергенция со значением индикатора MACD. Ключевые скользящие средние индикатора демонстрируют «медвежье» пересечение – действие понижательного тренда в рамках конвергенции – сигнал приоритета продаж.
Осциллятор стохастик. Согласно показаниям индикатора, реализовано движение из зоны перекупленности (80 пунктов и выше) в зону перепроданности (20 пунктов) – приоритетны продажи до выхода из зоны перепроданности.
