Внешний фон перед открытием российского рынка можно оценить как неопределенный, или близкий к нейтральному.
- Мы ожидаем открытия рынка с незначительным изменением, в диапазоне 1295 — 1300 п. по индексу ММВБ. Ближайшими поддержками останутся уровни 1290, 1280 п. В качестве значимых сопротивлений выступят отметки 1310, 1320 п.;
- После нейтрального старта торгов вероятен переход индекса ММВБ в состояние бокового движения в ожидании публикации мартовских данных об изменении объемов розничных продаж в еврозоне;
- Во второй половине дня участники российских торгов будут привычно ориентироваться на характер движения фьючерсов на нефть и контрактов на фондовые индексы США;
- Участникам российских торгов не стоит забывать о возможном негативном влиянии новостей из юго-восточной Украины.
В минувший понедельник основные российские фондовые индексы ММВБ (-0.50%) и РТС (-0.48%) завершили торги с существенным понижением по отношению к уровням предыдущего закрытия. После негативного старта торгов они сумели ненадолго отыграть свои утренние потери. Тем не менее, вслед за резким ухудшением настроений на европейских торговых площадках, на локальный рынок вновь пришли продавцы. Кроме того, в пользу игроков на понижение сыграла усугубившаяся внутридневная просадка фьючерсов на фондовые индексы США. Основным же негативным моментом продолжила оставаться тревожная ситуация на юго-востоке Украины, которая все более отдаляется от своего благополучного разрешения и завершения.
В ходе утреннего отскока вверх индекс ММВБ не сумел закрепиться выше значимой круглой отметки 1300 п. Таким образом, российские «медведи» воспользовались краткосрочным техническим преимуществом и неблагоприятным внешним фоном. Во второй половине дня индекс ММВБ нащупал достаточно прочную поддержку в районе 1290 п. и закрепился несколько выше указанного уровня.
Добавим, что торговые обороты между майскими праздниками находятся на сравнительно низких уровнях. В подобных условиях локальный рынок находится под влиянием спекулянтов.
Под закрытие вечерней торговой сессии июньский фьючерс на индекс РТС (RIM4) заметно сократил свою пятничную бэквордацию по отношению к базовому индикатору до 43 п., или 3.8%. Тем не менее, участники срочного рынка продолжают оценивать ближайшие перспективы индекса РТС негативно.
На фоне заметного падения индекса ММВБ, состоявшегося по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции закрылись преимущественно с понижением в пределах 1-2% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Среди голубых фишек вновь ожидаемо слабее рынка выглядели акции «Газпрома» (GAZP RM, -0.79%). Несмотря на то, что Украина усиленно закачивает российский газ в свои хранилища, проблема оплаты за уже поставленное топливо остается неурегулированной. Между тем, величина долга сопредельной страны перед «Газпромом» приближается к $3.5 млрд. Российская компания уже неоднократно предупреждала о планируемом переходе на авансовую систему расчетов, но пока не ввела ее, обоснованно опасаясь ограничения или прекращения транзитных поставок трубопроводного газа в Европу. Вместе с тем, логика развития событий предполагает именно такой вариант. Вчера стало известно, что Украина намерена оспорить накопленный долг за газ в арбитражном суде.
Бумаги МТС (MTSS RM, -1.12%) также оказались под усиленным давлением в связи с «украинским» фактором. Российский оператор связи имеет крупную дочернюю структуру на Украине. Среднесрочная техническая картина говорит в пользу возврата этих акций к ближайшей значимой поддержке, расположенной в районе 250 руб.
Слабее рынка также торговались бумаги «ЛУКОЙЛ» (LKOH RM, -0.96%), «ИНТЕР РАО» (IRAO RM, -2.83%), «МосБиржа» (MOEX RM, -1.27%), «Ростелеком»-ап (RTKMP RM, -1.14%), НЛМК (NLMK RM, -1.54%).
Одним из немногих заметных событий минувшего торгового дня стало довольно резкое повышение акций «Распадской» (RASP RM, +5.61%). Вчерашние покупки на повышенных оборотах состоялись в условиях отсутствия значимых информационных поводов. Тем не менее, бумаги угольной компании закрылись несколько выше значимого локального уровня сопротивления, располагавшегося в районе 18 руб. Следующей значимой технической целью для этих сильно перепроданных в долгосрочном периоде акций может стать отметка 20 руб. Впрочем, до момента ее возможного преодоления, среднесрочная техническая картина в бумагах «Распадской» останется нейтральной.
Сильнее рынка также закрылись бумаги ВТБ (VTBR RM, +0.26%), «ФСК ЕЭС» (FEES RM, +0.64%), «Сургутнефтегаз»-ао (SNGS RM, +0.93%), «Россети»-ао (MRKH RM, +1.20%), «Мечел»-ао (MTLR RM, +1.81%).
Перед открытием торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США торгуются с умеренным повышением около 0.15%. Контракты на нефть сорта Brent дешевеют на 0.1%. Японский индекс Nikkei225 потерял 0.2%.
Дайджест подготовил по представленным материалам аналитик журнала ForTrader Екатерина Орлова
