В минувшую пятницу основные российские фондовые индексы ММВБ и РТС завершили торги с разнонаправленным изменением. Слабая утренняя попытка коррекционного роста потерпела неудачу. Последовавшие распродажи также не носили агрессивного характера. Смешанный внешний фон способствовал переходу локальных индексов в состояние бокового движения.
Во второй половине дня, перед выходом большого вечернего блока статистики из США (16.30 мск), индексы ММВБ и РТС обновили свои внутридневные минимумы. Впрочем, наметившиеся было распродажи вновь не получили существенного продолжения.
По итогам основной торговой сессии индекс ММВБ просел на 0.79%. Индекс РТС днём понизился на 0.31%. К завершению вечерних торгов индексы ММВБ и РТС подросли на 0.15% и 0.74% соответственно.
Под закрытие вечерней торговой сессии недавняя умеренная бэквордация сентябрьского фьючерса на индекс РТС (RIU3) по отношению к базовому активу, составлявшая 9 п., или 0.7%, расширилась до 19 п., или 1.4%. Участники срочного рынка несколько ухудшили оценку ближайших перспектив индекса РТС.
На фоне заметной просадки индекса ММВБ ликвидные акции завершили торги преимущественно с понижением в пределах 1-2% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Среди голубых фишек заметно слабее рынка выглядели акции «ЛУКОЙЛа» (LKOH RM, -1.37%), испытавшие дивидендный разрыв после состоявшегося накануне закрытия реестра акционеров, которые будут иметь право на получение полугодовых выплат в размере 50 руб., что примерно соответствует 2.6% от их текущей курсовой стоимости.
Бумаги «РУСАЛ» РДР (RUALR RM, -2.51%) оказались под давлением в связи с сообщением о подписании с КЭС-холдингом договора купли-продажи Богословской ТЭЦ (БТЭЦ). Указанная станция обеспечивает электроэнергией принадлежащее «РУСАЛу» производство глинозема на Богословском алюминиевом заводе в Краснотурьинске. Негативная реакция инвесторов и спекулянтов связана с тем, что данная сделка в существенной степени обусловлена не экономическими, а политическими факторами. Ранее алюминиевая компания планировала сократить выпуск продукции на «БАЗе» в связи с высокими тарифами на электроэнергию, что в свою очередь, предполагало сокращение рабочих мест на градообразующем предприятии и вызвало волну протестов.
Добавим, что в условиях неблагоприятной рыночной конъюнктуры покупка электростанции окажет дополнительное негативное влияние на текущее финансовое положение алюминиевой компании. Сегодня утром «РУСАЛ» опубликовал отчетность за 1 полугодие 2013 года по МСФО, согласно которой, во 2 квартале компания получила чистый убыток в размере $458 млн. Чистый убыток «РУСАЛа» за первое полугодие составил $439 млн.
Хуже рынка также торговались бумаги «Сбербанк»-ао (SBER RM, -1.70%), «Сургутнефтегаз»-ао (SNGS RM, -1.33%), «РусГидро» (HYDR RM, -1.84%), МТС (MTSS RM, -1.35%), «Транснефть»-ап (TRNFP RM, -1.27%).
Заметным событием дня во втором эшелоне стал рост на повышенных оборотах акций «Лензолото»-ао (LNZL RM, +7.28%), «Лензолото»-ап (LNZLP RM, +2.19%). Поводом для состоявшегося оживления покупок стала рекомендация совета директоров эмитента о выплате полугодовых дивидендов в размере 1764.11 руб. на обыкновенную акцию и 433.72 руб. – на привилегированную. Таким образом, в сравнении с текущей курсовой стоимостью бумаг, традиционно щедрые дивиденды составят порядка 23.4% по обыкновенным акциям, и около 20.7% по привилегированным бумагам.
Отметим также продолжившиеся спекулятивные покупки в акциях российских автопроизводителей: «КАМАЗ» (KMAZ RM, +14.51%), «АВТОВАЗ»-ао (AVAZ RM, +3.22%), «АВТОВАЗ»-ап (AVAZP RM, +2.16%). Основной причиной для текущей волны покупок является долгосрочная перепроданность этих акций. Кроме того, «КАМАЗ» недавно сообщил о приросте величины чистой прибыли по РСБУ за 1 полугодие на 11.07% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Вместе с тем, не стоит забывать о том, что продажи «КАМАЗа» на внутреннем рынке за семь месяцев 2013 г. сократились на 11.3%, до 20.4 тыс. автомобилей. «АВТОВАЗ» за 7 месяцев 2013 г. продал 305802 автомобилей LADA, что на 8.6% меньше, чем за аналогичный период прошлого года. Вероятно, наметившийся спад объемов реализации найдет свое отражение в осенних квартальных отчетах.
Перед открытием торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США незначительно повышаются в пределах 0.1%. Контракты на нефть сорта Brent также подросли на 0.1%. Японский индекс Nikkei225 прибавил 0.4%. Гонконгский Нang Seng понизился на 0.2%.
Дайджест подготовил по представленным материалам аналитик журнала ForTrader Роман Кравченко
