По итогам заседания комитета по открытым рынкам FOMC ФРС США стало известно, что Федрезерв несколько снизил ожидания по росту экономики Соединенных Штатов.
Прогноз снижен с уровня 1,7–2,0% до 1,7–1,8%. При этом уровень безработицы в следующем году должен снизиться до 7,4%. Рост первой экономики мира в 2014 и 2015 годах прогнозируется на уровне 3,0–3,5% и 3,7%, а безработица снизится до уровня 6,8% и 6,5% соответственно. Также было подтверждено, что мягкую монетарную политику американский центробанк будет сохранять в течение продолжительного времени. По сути, ничего нового инвесторы не услышали, однако участники рынка позитивно реагируют на тот факт, что мягкая кредитно-денежная политика будет сохраняться в ближайшем будущем.
На переговорах демократов и республиканцев по вопросу бюджетной политики в последние дни не наблюдается какой-либо динамики. У американских политиков ещё есть небольшой запас времени, но он стремительно тает. По итогам заседания FOMC глава Федрезерва Бен Бернанке заявил, что «отсутствие прогресса на переговорах между администрацией президента Барака Обамы и республиканцами в Палате представителей негативным образом сказывается на уровне доверия потребителей и предпринимателей, что приводит к снижению инвестиций».
«Совершенно очевидно, что «фискальный обрыв» влияет на экономику. Я надеюсь, что Конгресс будет действовать разумно, решая эту проблему. Сложности заключаются в том, что никто не хочет решать накопившиеся проблемы и все постоянно откладывают серьезные обсуждения. У ФРС будет мало возможностей для того чтобы смягчить негативные последствия «фискального обрыва» в силу их масштабности», — сообщает РБК.
Тем временем, дефицит бюджета США по итогам ноября составил $172 млрд, что на $35 млрд больше этого показателя годом ранее. К концу текущего года скорость увеличения дефицита бюджета Соединенных Штатов заметно ускорилась. Если разрыв между расходами и доходами бюджета будет сохранять подобные темпы, то уже в декабре текущего года США могут достигнуть верхней планки госдолга.
Сегодня состоится заседание Еврогруппы, на котором может быть принято окончательное решение о предоставлении Греции очередного транша кредита объемом €43,7 млрд. Полагаем, будет принято положительное решение, что в свою очередь позволит Афинам осуществить обратный выкуп государственных облигаций.
Можно констатировать, что за истекшие сутки внешний фон не претерпел значительных изменений, однако настроения игроков заметно улучшились благодаря заявлениям Бернанке о продолжении сверхмягкой кредитно-денежной политики. Когда в Москве был поздний вечер, значение валютной пары евро/доллар продолжило свой рост и поднялось к уровню 1,3097. Однако вблизи отметки 1,3100 пара может встретить сопротивление и отправиться вниз. Первые уровни поддержки в текущий момент находятся на отметке 1,3050 и на уровне 1,3000–1,3020.
Резко потерявший в весе доллар позволил котировкам нефти вырасти. Стоимость легкой нефти поднялась вчера до отметки $87,68. Североморская смесь Brent отметилась на уровне $110,50. Однако, если сегодня евро/доллару не удастся прорваться выше значения 1,3117, котировки нефти могут двинуться вниз и потянуть за собой российский рынок, который в течение вчерашнего дня заметно вырос.
При этом в лидерах был далеко не финансовый сектор, который обычно хорошо реагирует на ожидания продолжения смягчения кредитно-денежной политики. Опережающе росли предприятия электроэнергетики (здесь негативная динамика РусГидро не смогла сильно повлиять на рост сектора в целом) и нефтегазовые компании. Сегодня, безусловно, российский рынок акций откроется ростом и может достигнуть уровня 1480–1490 пунктов, но то, продолжится ли рост во второй половине дня, будет зависеть от очень изменчивого в последнее время внешнего фона.
Высокие цены на нефть окажут поддержку российской валюте. Полагаем, в течение сегодняшнего дня соотношение доллара и рубля будет в диапазоне 30,50–30,70 рубля за доллар. Валютная пара евро/рубль будет находиться в пределах значений 30,80–40,00 рублей за евро.
Дайджест подготовил по представленным материалам аналитик журнала ForTrader Роман Кравченко
